1、国家航天局要求前瞻布局太空算力、太空制造等新业态，这两家公司在相关领域有布局

据国家航天局官网消息，近日，单忠德主持召开商业航天高质量发展企业圆桌会议。会议要求，要大力提升产业发展能级，全面加强关键技术攻关，着力打造高素质干部人才队伍，前瞻布局太空算力、太空制造等新业态，深度拓展商业应用场景，努力实现商业模式闭环。聚焦形成“箭星场频网”一体化发展合力、加快推进商业航天产业化发展。

分析师认为，太空算力作为商业航天与人工智能深度融合的战略新赛道，有望在工xin部等相关部门的统筹指导下进入快速发展新阶段，成为算力供给的重要方向，产业有望迎来从0到1的重大突破。

中国卫通（601698）是国内卫星通信运营龙头，拥有稀缺轨位资源，承担太空算力网络数据传输任务。

中国卫星（600118）为天地一体化布局的航天龙头，深度参与我国卫星互联网工程。

2、半导体先进制程增长拉动ABF载板需求、行业进入景气周期

据券商草根调研，AI场景从训练向推理及智能体演进，CPU地位持续提升。随着模型需求从训练转向推理和智能体，CPU承担核心任务编排与控制功能。目前英特尔的产能缺口巨大，需求显著高于供给，这已成为其业务面临的核心矛盾。

半导体先进制程增长全面拉动ABF载板需求。CPU、GPU及交换机均依赖ABF载板，上游玻纤布、铜箔、树脂厂商将一同受益。由于日本IBIDEN受限于2-3年的扩产周期，无法满足全部需求缺口，在需求主导下，国内厂商即将进入景气周期。

深南电路（002916）ABF载板业务覆盖了国内CPU、GPU、汽车等多场景，以及芯片厂商和封装厂商。

生益科技（600183）自主生产覆铜板、半固化片、绝缘层压板、金属基覆铜箔板、涂树脂铜箔、覆盖膜类等高端电子材料。

1、湖南裕能（301358）第一季度净利润同比增长1338%，碳酸锂等材料价格上涨带动产品销售价格提升。

2、源杰科技（688498）第一季度净利润同比增长1153%，数据中心领域CW光源产品销售额实现增长。

3、思瑞浦（688536）一季度净利润同比增长577%，在光模块等高价值领域产品持续放量。

4、中远海能（600026）第一季度净利润同比增长207%，外贸油运市场保持高位。

5、铜冠铜箔（301217）第一季度净利润同比增长2138%，主要系铜箔产品售价上涨所致。

6、南亚新材（688519）第一季度净利润同比增长611%，产品销量增长及售价提升。

7、博云新材（002297）第一季度净利润同比增长13362%，硬质合金产品整体实现量价齐升。

8、剑桥科技（603083）第一季度净利润同比增长276%，高速光模块业务规模增加。

9、天顺风能（002531）中标约4.8亿元海工导管架订单。

10、绿色动力（601330）与阿里云签订深化合作框架协议。

无